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CFi.CN讯：数据显示，A股二季度营收与盈利增速均环比提升，金融板块成业绩主要支撑；科创板虽边际回落，但绝对增速仍领跑全市场。彭博一致预期显示，科创50业绩增速有望于2026年四季度再创新高，沪深300三、四季度业绩增速亦将回升。

近期机构研报指出，美国货币条件持续宽松、金融状况指数未现拐点，叠加美联储加息已趋预防式，利空或逐步出尽。研报认为，科技硬件M顶的二波反弹尚未启动，当前处于一波顶部回落尾声，业绩拐点与反弹顶点高度同步，而基本面改善正为二波提供基础。

研报指出，风格再平衡已在进行——7月以来科创板与沪深300增速差收窄，但万得预期显示2026年二者差将再度走阔，指向科技成长风格中期仍占优。结构上建议均衡配置金融、消费与AI科技，下半年更可能是多板块轮动上涨而非极致分化。